Aksjonærgjeldsfinansiering

Av aksjonærfinansiering kalles hvis en aksjonær i et selskap låner tilgjengelig, så på samme tid som eiere og som utlåner ( kreditor oppstår) i forhold til hans selskap.

Generelle og skattemessige konsekvenser

Kapitalkravene til et selskap kan dekkes av egenkapital eller av lånt kapital .

I et selskap, i motsetning til enkeltmannsforetak, kan partneren (e) gi sitt eget selskap egenkapital og lån samtidig; dette kalles aksjonærgjeldsfinansiering . Når det gjelder enkeltmannsforetak, er dette allerede ikke mulig etter sivil lov, da enkeltmannsdriften ikke kan inngå kontrakter med seg selv . I et partnerskap kan en partner inngå kontrakter med sitt partnerskap som er sivilrettslige; Imidlertid er disse avtalene de facto ikke innregnet for skattemessige formål.

Når det gjelder ekstern finansiering av et selskap, er renten på kapitalavsetningen for selskapsskattformål vanligvis fradragsberettiget, uavhengig av om den betales til en tredjepart (f.eks. En bank ) eller til en partner. Ligningsgrunnlaget for handelsavgift er imidlertid bare redusert med 75%. Samtidig representerer rentebetalingen skattepliktig investeringsinntekt for mottakeren, og den eksterne finansieringen flytter dermed skattebyrden fra selskapet til aksjonæren.

Så lenge selskapet og partneren er skattepliktig i samme land, har dette knapt noen konsekvenser for staten (bortsett fra for eksempel den sparende engangsbeløpet ), siden renteutgiftene i selskapet reduserer fortjenesten (bare 75% for handelsskatt), men partneren er underlagt inntektsskatt må.

Men hvis partner og selskapet er lokalisert i ulike land, partneren lånefinansiering kan brukes til å skifte skattbar inntekt fra ett land (den høyskatteland ) til et annet land (det lav skatt landet ) . Utgiftene blir trukket i landet med høy skatt og skattlegges lavere enn fortjeneste i et annet land.

Juridisk situasjon i Tyskland

Skattemessige tiltak og problemer i henhold til europeisk lov

Seksjon 8a i KStG ble introdusert i Tyskland med Location Security Act of 1993, som forbød fradragsberettigelse av disse renteutgiftene under visse forhold. Sammenlignbare regler er referert til som tynne kapitaliseringsregler i internasjonal skatterett , da de er ment å forhindre underkapitalisering . Den § 8a KStG aF fastsatt at renteutgiftene så kan ikke trekkes hvis den tyske hovedstaden selskapet fra en utenlandsk aksjonær eier mer enn 25% av aksjene, gjeld mottatt og et visst forhold mellom gjeld til egenkapital (senest 1,5: 1) har blitt overskredet.

I en dom av 12. desember 2002 bestemte EF-domstolen at denne bestemmelsen er uforenlig med EF-traktaten (sak Lankhorst-Hohorst ) og derfor i strid med europeisk lov.

Forordningen vil bli erstattet av rentesperrereguleringen som en del av 2008 selskapsskattereform . For noen selskaper med et virksomhetsår som avviker fra kalenderåret, har den nye forskriften vært i kraft siden 1. juli 2007.

Endret versjon av § 8a KStG

Med skattereduksjonsloven i 2004 ble forskriften om aksjonærs eksterne finansiering endret. Knapt noen endring i skatteretten de siste årene har ført til så stor kritikk i faglitteraturen som den nye versjonen av § 8a KStG (se nedenfor).

I følge den nye versjonen av § 8a KStG er ikke renter på lånt kapital fradragsberettiget (en skjult fortjenesteutdeling ) hvis

  • de representerer godtgjørelse for lånt kapital, som et selskap ikke bare har på kort sikt
    • av en aksjonær som på et tidspunkt i regnskapsåret hadde en betydelig eierandel, dvs. direkte eller indirekte inneha mer enn 25% av aksjene, eller
    • av en person som er nært beslektet med en vesentlig aksjonær, eller
    • fra tredjeparter (f.eks. banker) med mulighet til å benytte aksjonærer som er betydelig involvert eller personer som er nært knyttet til dem ( back-to-back-finansiering )
mottatt, og
  • den totale godtgjørelsen er mer enn € 250.000 og hvis
    • det er avtalt en godtgjørelse som ikke måles i en brøkdel av den lånte kapitalen (f.eks. resultatrelatert godtgjørelse) eller
    • Det er avtalt en godtgjørelse basert på en brøkdel av den lånte kapitalen ("normal" rentebetaling), forutsatt at den lånte kapitalen på et tidspunkt i regnskapsåret overstiger 1,5 ganger proporsjonal egenkapital (såkalt "safe haven").

Kriteriet for utenlandsk aksjonær, som ble motsatt i henhold til europeisk lov, ble avskaffet, og bestemmelsens omfang ble utvidet til å omfatte innenlandske aksjonærer.

Hvis § 8a i KStG blir brukt på godtgjørelse for tilførsel av ekstern kapital, vil det få skattekonsekvenser både på selskapsnivå og fra aksjonærens side.

Når det gjelder valutaswapper, gjelder § 8a i KStG - i samsvar med konseptet med en verdsettelsesenhet - bare balansen mellom gjeldskapitalrente og swaprente.

Skattekonsekvenser for selskapet

  • Selskapets skattepliktige inntekt økes; H. ligningsgrunnlaget for selskapsskatt øker med tidligere trukket renteutgifter, ligningsgrunnlaget for handelsskatt øker med halvparten av trukket renteutgifter.
  • Hvis tidligere EK02 anses å ha blitt brukt (se krediteringsprosedyre ), kan det være en selskapsskattøkning i samsvar med § 38 KStG
  • Selskapet må holde tilbake kapitalgevinstskatt (25%, § 43 (1) nr. 1 EStG )

Skattekonsekvenser for aksjonæren

  • Den skjulte profittfordelingen tilskrives aksjonæren som deltaker uavhengig av personen som mottar godtgjørelsen, siden bare aksjonæren er involvert og nærstående ikke kan motta skjult fortjeneste
  • Utgifter til aksjonæren i forbindelse med gjeldsgodtgjørelse (f.eks. Refinansieringsrenter) er underlagt fradragsforbudet for delvis inntektsmetode ( § 3c (2) EStG); hvis et selskap er aksjonær, er en flat sats på 5% av utbyttet / vGA ikke fradragsberettiget virksomhetskostnad ( § 8b (5) KStG).

Skattekonsekvenser for nærstående og tredjeparter

Hvis § 8a KStG blir brukt når det gis utenfor kapital av nærstående eller en tredjepart , er skattekonsekvensene ekstremt komplekse og i noen tilfeller fortsatt kontroversielle i dag.

Kritikk av den nye versjonen

Knapt noen annen skatteregulering har produsert en flom av faglitteratur på så kort tid som den nye versjonen av § 8a KStG. Kjernen i kritikken er at i et forsøk på å gjøre bestemmelsen levedyktig i henhold til europeisk lov, har en tidligere misbruksbestemmelse (forebygging av utvinning av fortjeneste gjennom overdreven gjeldsfinansiering) blitt en systemstøttende bestemmelse for ikke-fradragsberettigede rentekostnader. Områdets anvendelsesområde er veldig uklart, slik at det føderale finansdepartementet raskt utstedte et omfattende søknadsbrev som ønsket å avhjelpe de mest alvorlige tolkningsproblemene.

Opprinnelig var det også kritikk av at denne bestemmelsen gjorde hverdagslige prosesser utsatt for ugunstig skattebehandling. Det er vanlig at mellomstore GmbH bare får utenfor kapital fra banken sin hvis aksjonæren garanterer for det . I følge ordlyden i § 8a KStG vil dette imidlertid falle inn under omfanget av § 8a KStG ("tredjepart med regress"), slik at GmbH ikke lenger kan kreve renteutgiftene som skattefradrag og under visse omstendigheter har måttet betale skatt, selv om de ville ha positiv EBIT , men ingen fortjeneste , slik at hun registrerer et tap etter skatt. BMF-brevet prøver å begrense omfanget her, selv om det er omstridt om dette kan forenes med ordlyden i § 8a KStG.

litteratur

  • Bernd Erle (red.): Heidelberg-kommentar til aksjonærens eksterne finansiering - Kommentar til §§ 8a, 8b KStG fra 2004 og samtidig supplement til Heidelberg-kommentaren til selskapsskatteloven. CF Müller, Heidelberg 2004, ISBN 3-8114-5901-5 .
  • Nina Maier: Forskrift om ekstern finansiering av aksjonærer i en internasjonal sammenligning. Dissertation, University of Würzburg 2006 ( fulltekst ).
  • Andreas Messerer: Selskapsskattereform 2008. Kompakt - rask - pålitelig. Alle viktige juridiske endringer. (Leksikon om selskapsskattereform, juridiske endringer i sammenheng, tabeller, oversikter, grafikk). Boorberg, Stuttgart et al. 2007, ISBN 978-3-415-03956-8 .
  • Siegfried Widmann, Rolf Füger, Norbert Rieger: Ekstern finansiering av aksjonærer. Stollfuß, Bonn 2004, ISBN 3-08-215301-1 .
  • Claudia E. Wolter: Ekstern finansiering av aksjonærer. Skjulte innskudd, skjult aksjekapital, tredjepartsbidrag. Duncker og Humblot, Berlin 1997, ISBN 3-428-08843-3 (også avhandling, FU Berlin 1995).

Individuelle bevis

  1. fulltekst